Dekomposisi Beta Portofolio

beta portofolio = rata-rata tertimbang beta saham

βp = Σ wi · βi → E(Rp) = Rf + βp·(Rm − Rf)

Sifat aditif beta adalah jantung alokasi aktif: untuk menargetkan beta portofolio tertentu (mis. 0,8 defensif, 1,2 agresif), Anda hanya perlu memilih bobot saham — bukan optimasi rumit. Atur bobot & beta tiap saham BEI di bawah.

Asumsi pasar

Rf bebas risiko (%/th)

Rm pasar (%/th)

Komposisi portofolio

Saham	Bobot wi (%)	Beta βi	Kontribusi wi·βi
Total	—		—

β portofolio

—

Σ wi·βi

E(Rp) CAPM

—

Rf + βp·(Rm−Rf)

Profil

—

vs β=1 pasar

Premium/penalti

—

vs pasar

—