RPS minggu 11 · 2x50 menit

Risiko Kualitatif: Reputasi, Strategis, ESG

Manajemen Risiko Tingkat Lanjut — Magister Manajemen FEB UNDIP

Peta Pembelajaran Hari Ini

Sub-CPMK 11: menerapkan teknik manajemen risiko kualitatif (reputasi, strategis, ESG).

Jam ke-1 (50 menit)

Karakteristik risiko kualitatif
Risiko reputasi: pengukuran & mitigasi
Risiko strategis: scenario planning

Jam ke-2 (50 menit)

Risiko ESG: physical, transition, liability
Risk register kualitatif & KRI
Studi kasus: viral reputation crisis

Posisi: P11 menerapkan Cynefin (P4) untuk domain Complex — risiko yang tidak bisa di-VaR-kan.

Mengapa Risiko Kualitatif Penting

Banyak kegagalan terbesar modern bukan karena model kuantitatif — tetapi risiko kualitatif yang diabaikan.

Wells Fargo 2016

Reputasi + Strategis: toxic sales culture

Boeing 737 MAX 2019

Strategis: short-cut sertifikasi → 346 nyawa

Vale Brumadinho 2019

ESG: tailings dam failure → 270 nyawa

Risiko kualitatif sering luput karena: (1) tidak ada model kuantitatif, (2) dianggap "soft", (3) time horizon lama, (4) owner tidak jelas.

Bagian 1 · 1/4

Risiko Reputasi

Diskusi kelas: krisis reputasi terbesar yang Anda ingat 5 tahun terakhir di Indonesia?

Risiko Reputasi — Pengukuran

Reputasi = persepsi publik. Sulit diukur langsung, tetapi dapat diaproksimasi melalui beberapa indikator.

Indikator	Sumber	Frekuensi
Media sentiment	News aggregator, sosial media	Harian
Net Promoter Score (NPS)	Survey nasabah	Kuartal
Complaint volume	OJK consumer protection	Bulanan
Brand value	Interbrand, Millward Brown	Tahunan
Stock reaction to news	Event study	Per event

Indikator harus dipantau terus — bukan hanya saat krisis. RepRisk, MSCI ESG, dan Refinitiv adalah penyedia data komersial.

Empat Fase Krisis Reputasi

Krisis reputasi mengikuti pola — pemahaman fase membantu mitigasi tepat waktu.

Fase 1-2

1. Build-up — sinyal lemah (whistleblower, audit)
2. Acute — publik tahu (viral, news)

Fase 3-4

3. Chronic — investigasi, sanksi, gugatan
4. Resolution — recovery atau perubahan permanen

Biaya tertinggi ada di fase 3-4 — investigasi dan gugatan. Mitigasi terbaik di fase 1: tangani whistleblower seriously.

Hitung dari Nol: Estimasi Loss Reputasi

Skenario: Bank viral di Twitter karena customer service buruk. Estimasi: 100rb tweet negatif, sentiment index turun 30%, NPS -10 points. Asumsi: 5% deposit (Rp 10 T) berpotensi withdraw dalam 30 hari, dengan biaya funding 2% di pasar wholesale. Hitung estimasi loss.

Langkah	Perhitungan	Nilai
1. Potensi withdraw	5% × Rp 10 T	Rp 500 M
2. Funding replacement cost	Rp 500 M × 2% × (30/360)	Rp 833 jt
3. Brand repair (PR, ads)	(estimasi industri)	Rp 5-10 M
4. Potential fine (OJK)	(jika ada compliance breach)	Rp 1-5 M
5. Total estimasi	Jumlah (rendah-tinggi)	Rp 7-15 M

Pelajaran

Loss reputasi ≈ Rp 7-15 M

Plus dampak jangka panjang (cost of funding naik permanen, brand value turun) yang sulit dikuantifikasi

Bagian 2 · 2/4

Risiko Strategis & ESG

Diskusi kelas: disruptor AI terhadap bank Anda — bagaimana Anda mengukurnya?

Risiko Strategis — Scenario Planning

Risiko strategis: keputusan yang mengubah model bisnis. Didekati dengan scenario planning (Shell-style).

Scenario Planning (Schwartz)

1. Identifikasi driving forces
2. Klasifikasi: predetermined vs uncertain
3. Bangun 3-4 scenario plausible
4. Uji strategi saat ini di setiap scenario
5. Identifikasi early warning signals

Wargaming

Tim A: incumbent (bank Anda)
Tim B: disruptor (fintech, big tech)
Tim C: regulator, konsumen
Multiple rounds, outcomes diukur
Output: strategi robust lintas scenario

Shell mempraktei scenario planning sejak 1970an; membantu mereka anticipasi oil crisis 1973 dan tetap leader.

Risiko ESG — Tiga Sub-Risiko

ESG bukan satu risiko — terdiri dari tiga sub-risiko berbeda dengan karakteristik dan time horizon berbeda.

1. Physical Risk

Banjir, kekeringan, badai
Dampak langsung ke aset & agunan
Horizon: dekade
Sudah terjadi — data observasi

2. Transition Risk

Carbon pricing, regulasi, teknologi
Stranded asset (batu bara, migas)
Horizon: 5-20 tahun
Acute policy uncertainty

3. Liability Risk

Gugatan, klaim asuransi
Carbon liability litigation
Horizon: 10-30 tahun
Sedang berkembang

Indonesia Green Taxonomy 2.0 (2024) mengklasifikasikan aktivitas: hijau (sesuai), kuning (transisi), merah (tidak sesuai). Bank harus lapor porsi masing-masing.

TCFD & Disclosure ESG

Task Force on Climate-related Financial Disclosures (TCFD) 2017 — framework disclosure risiko iklim. POJK 51/2017 mengadopsi untuk LK Indonesia.

Empat Pilar TCFD

Governance — board oversight iklim
Strategy — dampak skenario iklim
Risk Management — identifikasi & asesmen
Metrics & Targets — emisi, exposure

Skenario Iklim TCFD

1,5°C (ambitious net-zero)
2°C (Paris agreement)
3°C+ (business as usual)
NGFS (Network for Greening Financial System)

Bagian 3 · 3/4

Coba Widget: Risk Register & Bowtie Kualitatif

Diskusi kelas: petakan risiko ESG di bank Anda — mana physical, transition, liability?

Coba Sendiri: Risk Register Builder (Kualitatif)

Tambahkan risiko kualitatif (reputasi, strategis, ESG) ke risk register. Atur likelihood (1-5), impact (1-5), dan dapatkan skor risk dan prioritas treatment.

Coba Sendiri: Bowtie Risiko Reputasi

Petakan risiko reputasi (mis. krisis customer service viral) dengan bowtie. Identifikasi preventive (proaktif) vs mitigating (reaktif) controls.

Bagian 4 · 4/4

Sintesis & Persiapan P12

Diskusi kelas: dari semua risiko kualitatif, mana yang paling diabaikan di bank Anda?

Studi Kasus: Boycott Produk Internasional (2023-2024)

Boycott brand internasional akibat konflik Gaza — contoh kompleks risiko reputasi + ESG + strategis.

Risiko	Manifestasi	Owner
Reputasi	Brand damage, sales drop 30-50%	Marketing
Strategis	Reformulasi product mix, M&A lokal	CEO
ESG (S)	Stakeholder pressure, employee safety	HR
Operational	Distribution chain disruption	Operations

Pelajaran: risiko kualitatif multi-dimensional. Brand lokal (Indofood, Wings) mendapat boost karena dianggap responsif. Risiko = opportunity bagi yang adaptif.

Ringkasan Kunci Pertemuan 11

Reputasi

4 fase: build-up, acute, chronic, resolution

Strategis

Scenario planning + wargaming

ESG

Physical + transition + liability; TCFD

Risiko kualitatif tidak bisa di-VaR-kan — perlu scenario, wargaming, dan KRI kualitatif.

Persiapan P12: baca POJK 17/2014 (Manajemen Risiko Bank Umum) lengkap dan susun checklist kepatuhan.

📖 Baca juga: Sensitivity Scenario Analysis — penjelasan mendalam dan contoh numerik.